Читайте также:
|
|
Анализ деятельности ООО «Кабельные Коммуникации» я начну с проведения горизонтального анализа бухгалтерской отчетности (Бухгалтерского баланса и Отчета о прибылях и убытках). Этот анализ позволяет рассчитать темп роста и темп прироста основных показателей, иными словами отследить их динамику.
Горизонтальный анализ предполагает сопоставление показателей отчетного года с предыдущим в абсолютном и относительном выражении. Это позволяет проанализировать отклонения статей бухгалтерской отчетности, а, следовательно, сделать соответствующие выводы об увеличении (уменьшении) масштабов производства, продаж, запасов, денежных средств, обязательств и т.д.
Горизонтальный анализ проводится следующим образом:
1. В первой колонке записывают название основных статей баланса;
2. Во второй и третьей значения соответственных статей на начало и на конец отчетного периода соответственно;
3. В четвертой колонке рассчитывается абсолютное отклонение значений на начало и конец периода;
4. В последней рассчитывается относительное отклонение в процентах постатейно.
Проведем Горизонтальный анализ Актива и Пассива баланса ООО «Кабельные Коммуникации». Результаты представлены в Таблице 2.1 и Таблице 2.2
Таблица 2.1 – Горизонтальный анализ актива баланса ООО «Кабельные Коммуникации» за 2011-2013 гг.
Актив баланса | Сумма по периоду | Отклонения | |||||
абсолютное | относительное | абсолютное | относительное | ||||
Внеоборотные активы | 190,69% | -12926 | -16,74% | ||||
Оборотные активы | 169,86% | 41,20% | |||||
Всего имущества | 176,36% | 15,99% |
Таблица 2.2 – Горизонтальный анализ пассива баланса ООО «Кабельные Коммуникации» за 2011-2013 гг.
Пассив баланса | Сумма по периоду | Отклонения | |||||
абсолютное | относительное | абсолютное | относительное | ||||
Капитал и резервы | 2,71% | 1,37% | |||||
Долгосрочные обязательства | 103,56% | -2603 | -11,76% | ||||
Краткосрочные обязательства | 228,67% | 25,62% | |||||
Всего имущества | 176,36% | 15,99% |
Далее сделаем полный постатейный Горизонтальный анализ для Бухгалтерского баланса ООО «Кабельные Коммуникации». Расчеты представлены в Таблице 2.3:
Таблица 2.3 – Горизонтальный анализ Баланса ООО «Кабельные Коммуникации» за 2011-2013 гг.
Показатель | Сумма по периоду | Отклонения | |||||
абсолютное | относительное | абсолютное | относительное | ||||
I. Внеоборотные активы | |||||||
Основные средства | 4,43% | -12788 | -17,08% | ||||
Финансовые вложения | 6701,85% | -211 | -10,58% | ||||
Отложенные налоговые активы | 83,82% | 21,41% | |||||
Итого по разделу I | 190,69% | -12926 | -16,74% | ||||
II. Оборотные активы | |||||||
Запасы | 426,18% | -23856 | -60,92% | ||||
НДС по приобретенным ценностям | - | - | - | - | -179 | -100,00% | |
Дебиторская задолженность | 112,54% | 134,00% | |||||
Финансовые вложения | 4988,31% | 0,00% | |||||
Денежные средства и денежные эквиваленты | -213 | -90,64% | -1448 | -86,04% | |||
Прочие оборотные активы | -77 | -100,00% | -5638 | -98,65% | |||
Итого по разделу II | 169,86% | 41,20% | |||||
Баланс | 176,36% | 15,99% | |||||
Пассив | |||||||
III. Капитал и резервы | |||||||
Уставный капитал | - | - | - | - | |||
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 2,71% | 1,37% | |||||
Итого по разделу III | 2,71% | 1,37% | |||||
IV. Долгосрочные обязательства | |||||||
Заемные средства | 114,29% | -2024 | -10,37% | ||||
Отложенные налоговые обязательства | 10,78% | -579 | -22,25% | ||||
Итого по разделу IV | 103,56% | -2603 | -11,76% | ||||
V. Краткосрочные обязательства | |||||||
Заемные средства | -47794 | -99,15% | 167,58% | ||||
Кредиторская задолженность | 420,58% | -6658 | -6,67% | ||||
Оценочные обязательства | -1706 | -21,53% | - | ||||
Прочие обязательства | -264 | -100,00% | -962 | -78,47% | |||
Итого по разделу V | 228,67% | 25,62% | |||||
Баланс | 176,36% | 15,99% |
Из данных расчетов можно увидеть ежегодный прирост стоимости имущества ООО «Кабельные Коммуникации» на 28 386 тыс. руб. (15,99%) в 2012 и на 363 087 тыс. руб. (176,36%) в 2013 году. Несомненно, рост стоимости имущества любой организации является положительной тенденцией.
Рассмотрим за счет каких статей баланса был получен данный прирост:
1. Рост Внеоборотных активов в 2013 году на 122 590 тыс. руб. (190,69%), на что в свою очередь повлиял рост Долгосрочных финансовых вложений на 119 494 тыс.руб.(6 702%);
2. Рост Оборотных активов на 240 497 тыс. руб. (169,87%) обусловлен ростом Краткосрочных финансовых вложений на 34 569 тыс. руб. (4988,31%), Запасов на 65 227 тыс. руб. (426,18%) и Дебиторской задолженности на 140 991 тыс. руб. (112,54%). В свою очередь на величину Оборотных активов повлияло снижение величины Денежных средств и Денежных эквивалентов практически на 91% (213 тыс. руб.). Рост финансовых вложений является благоприятным фактором для организации, т.к. она являются одной из наиболее ликвидных статей актива. Рост запасов двояк: он говорит о росте производства и продаж, но также повышает расходы на хранение и замедляет оборачиваемость запасов. Как повлияет рост запасов на деятельность будет рассмотрено в более подробных расчетах показателей деятельности ООО «Кабельные Коммуникации». Рост дебиторской задолженности, как и запасов, носит двойственный характер. Кроме того, стоит отметить снижение величины Денежных средств – одной из наиболее ликвидных статей баланса.
Также следует рассмотреть изменение статей Пассива баланса, т.е. источников финансирования, способствующих росту Актива. И здесь всё не так радужно:
1. Рост собственных средств, обусловленный ростом Нераспределенной прибыли, составил всего лишь 998 тыс. руб. (2,71%), что ничтожно по сравнению с общим ростом финансирования;
2. Долгосрочные обязательства выросли на 20 218 тыс. руб. (103,56%), в основном, за счет Долгосрочных займов (20 000 тыс. руб. – 114,29%). Рост Долгосрочных займов негативно сказывается на общей финансовой устойчивости организации, но не является критическим и говорит о неплохой деловой репутации;
3. Основным источником финансирования явился рост краткосрочных обязательств: 341 870 тыс. руб. (228,67%). Основное увеличение этого раздела обусловило увеличение Кредиторской задолженности на 391 635 тыс. руб. (420,58%) и снижение остальных статей раздела. Рост кредиторской задолженности, тем более в таком размере и в соотношении с другими раздела Пассива, пагубно сказывается на всех прочих показателях деятельности ООО «Кабельные Коммуникации», но необходим для функционирования.
Представим динамику структуры разделов Баланса на графиках:
Рисунок 2.1 – Динамика Актива баланса ООО «Кабельные Коммуникации» за 2011-2013 гг.
Рисунок 2.1 – Динамика Пассива баланса ООО «Кабельные Коммуникации» за 2011-2013 гг.
Как можно заметить из графиков, в структуре актива баланса преобладают Оборотные активы, причем их доля увеличивается. В структуре Пассива наибольшую долю занимают Краткосрочные обязательства, доля Собственных средств ежегодно уменьшается как по сравнению с Долгосрочными обязательствами, так и в общем.
Далее, по аналогии с Бухгалтерским балансом» будет проведен горизонтальный анализ для Отчета о прибылях и убытках ООО «Кабельные Коммуникации». Результаты представлены в таблице 2.4:
Таблица 2.4 – Горизонтальный анализ Отчета о прибылях и убытках ООО «Кабельные Коммуникации» за 2012-2013 гг.
Актив баланса | Сумма по периоду | Отклонения | ||
абсолютное | относительное | |||
Выручка | -101340 | -20,19% | ||
Себестоимость продаж | -389220 | -491547 | -20,82% | |
Валовая прибыль (убыток) | 9,50% | |||
Прибыль (убыток) от продаж | 9,50% | |||
Проценты к получению | 1595,91% | |||
Проценты к уплате | -9612 | -7130 | -2482 | 34,81% |
Прочие доходы | 66,81% | |||
Прочие расходы | -7183 | -4947 | -2236 | 45,20% |
Прибыль (убыток) до налогооблажения | 67,80% | |||
Текущий налог на прибыль | -1271 | -1389 | -8,50% | |
в т.ч. Постоянные налоговые обязательства (активы) | 52,47% | |||
Изменение отложенных налоговых обязательств | -218 | -796 | -137,72% | |
Изменение отложенных налоговых активов | 375,34% | |||
Прочее | -28 | -58 | -51,72% | |
Чистая прибыль | 101,21% |
Негативной тенденцией расчетов для Горизонтального анализа Отчета о прибылях и убытках является снижение выручки на 101 340 тыс. руб. (20.19%). В то же время, практически синхронно с выручкой, снижается и себестоимость на 20,82%, что в абсолютном выражении составляет 102 237 тыс. руб. Данные показатели говорят о снижении объемов производства и уже на данном этапе анализа деятельности ООО «Кабельные Коммуникации» можно говорить о необоснованности увеличения запасов, о которых было сказано выше.
Несмотря на снижение производства и продаж, итоговое значение чистой прибыли всё-таки увеличилось почти в 2 раза с 496 до 998 тыс. руб. (101,21%).
Данный факт обеспечен изменением статей «Проценты к получению» на 2 729 тыс. руб. (1 595,91%), за счет увеличения финансовых вложений; «Прочие доходы» на 1 878 тыс. руб. (66,81%) и операций с налогами.
Также следует отметить увеличения статей «Проценты к уплате» на 2 482 тыс. руб. (34,81%), за счет увеличения заемной части Пассива Баланса и «Прочие расходы» на 2 236 тыс. руб. (45,2%).
Дата добавления: 2015-01-30; просмотров: 92 | Поможем написать вашу работу | Нарушение авторских прав |