Главная страница | Контакты | Случайная страница Автомобили Астрономия Биология География Дом и сад Другие языки Другое Информатика История Культура Литература Логика Математика Медицина Металлургия Механика Образование Охрана труда Педагогика Политика Право Психология Религия Риторика Социология Спорт Строительство Технология Туризм Физика Философия Финансы Химия Черчение Экология Экономика Электроника

Назовите права и обязанности брокера.

Взаимоотношения брокера и клиента строятся на договорной основе. При этом может использоваться как договор поручения, так и договор комиссии. Если заключен договор поручения, то это означает, что брокер будет выступать в роли поверенного, т. е. от имени клиента и за счет клиента.

1. Договор поручения: обязанности брокера:
• исполнить поручение (приказ) клиента;
• информировать клиента о ходе исполнения его поручения;
• передавать без задержек ценные бумаги или деньги по совершенным сделкам;
• после выполнения поручения или при прекращении действия договора брокер должен вернуть доверенность клиенту;
2. оплата услуг брокера: клиент уплачивает брокеру вознаграждение и понесенные издержки.

1. Договор комиссии: главное отличие от договора поручения: права и обязанности по сделке, совершенной брокером как комиссионером, возникают непосредственно у самого брокера, даже если клиент назван в сделке и вступил в отношения с третьим лицом по исполнению сделки;
2. обязанности брокера:
• исполнить поручение (приказ) клиента на наиболее выгодных для клиента условиях;
• информировать клиента о ходе исполнения его поручения;
• передавать без задержек ценные бумаги или деньги по совершенным сделкам;
• не вправе отказаться от исполнения договора комиссии, если срок договора еще не истек;
• в обязанности брокера не входит отвечать перед клиентом за неисполнение третьим лицом сделки, кроме случаев, когда он не проявил необходимой осмотрительности в выборе этого лица либо принял на себя ручательство за исполнение сделки (которое называется «делькредере»);
3. оплата услуг брокера: клиент уплачивает брокеру вознаграждение и понесенные издержки в соответствии с условиями договора.

Брокер может действовать также на основании доверенности на совершение таких сделок при отсутствии указаний на полномочия поверенного или комиссионера в договоре. В процессе исполнения заявки брокеру важно иметь возможность оперативной связи с клиентом для корректировки условий заявки в случае изменения рынка.

Главным отличием договора поручения является тот факт, что все права и обязанности по сделке возникают непосредственно у клиента (доверителя), а не у брокера (поверенного).

39. Чем отличаются производные ценные бумаги от основных?

Производные ценные бумаги – это такие инструменты рынка, которые позволяют получать прибыль за счет временных и пространственных различий в цене актива, без каких-либо действий с самими активами.

1. Основные ценные бумаги — это ценные бумаги, в основе которых лежат имущественные права на какой-либо актив (товар, деньги и
др.). Основные ценные бумаги можно разбить на две подгруппы:

- Первичные ценные бумаги основаны на активах, в число которых не входят сами ценные бумаги.

- Вторичные ценные бумаги выпускаются на основе первичных ценных бумаг, это ценные бумаги на сами ценные бумаги.

2. Производные ценные бумаги — бездокументарная форма выражения имущественного права (обязательства), возникающего в связи с изменением цены лежащего в основе данной ценной бумаге биржевого актива.

Классификация ценных бумаг