Читайте также:
|
Цель - увеличить оборот компаний. Финансирование запасов позволяет компаниям переводить складские остатки в необходимые средства и используется для финансирования импортных операций или для уже наход. на складе товаров компании. Как правило, финансирование оборотных средств этим способом в зависимости от условий банков позволяет компании получить до 85% стоимости товаров на 12 месяцев.
Управление запасами — это процесс определения и поддержания оптимального размера запасов, а также обеспечение их финансирования.
Решаемые задачи: - расчет размера необходимого для предприятия запаса (нормы запаса); - организация системы контроля за реальным размером запаса, а также его пополн. согласно установ. норме.
Система управления запасами включает в себя ряд последовательно выполняемых процессов, основными из которых являются: 1. Анализ запасов в предшествующем периоде. Главная задача – определить уровень обеспеченности ими производства и оценка эффективности их использования. 2. Формулировка целей создания запаса. (Они могут быть следующими: - обеспечение производственной деятельности в настоящий момент; - обеспечение деятельности в области сбыта в настоящий момент; - создание сезонных запасов, которые будут обеспечивать процесс производства в предстоящем периоде) 3. Оптимизация размеров основных групп текущих запасов. Для этого применяется ряд моделей, из которых наиболее распространенная - "Модель экономически обоснованного размера заказа" (см. также - оптимальный размер партии). Она основана на оптимизации всех операционных затрат предприятия по закупке и хранению запасов. Затраты подразд. на: а) затраты на размещение заказов; б) затраты на хранение товаров на складе.
Результатами управления запасами являются: - снижение производственных потерь по причине недостатка в запасах; - ускорение оборота; - максимальное уменьшение излишков ТМЗ; - снижение затрат предприятия на хранение ТМЗ; - уменьш. потерь от порчи, старения запасов;- оптимизация налогообложения.
Норма запаса – это минимальное количество предметов труда, находящееся у предприятия и необходимое для бесперебойного снабжения производства. Для определения норм запасов используются три группы методов: - эвристические; - методы технико-эк. расчетов; - экономико-математические методы.
Эвристические методы предполагают собой использование знаний и опыта специалистов, изучающих отчетную информацию за предыдущий период, анализирующих рынок и принимающих решения о минимальных необходимых для предприятия запасах, которые основаны, на их личном (субъективном) понимании тенденций развития спроса.
Сущность метода технико-экономических расчетов заключается в делении всего запаса на отдельные группы в зависимости от целевого назначения. Затем для образованных групп в отдельности рассчитывается сезонный, текущий и страховой запасы.
Экономико-математические методы. Спрос на продукцию или товары в большинстве случаев представляет собой процесс случайный, который можно описать методами математической статистики. Наиболее простой экономико-математический метод определения размеров запаса – это метод экстраполяции, позволяющий перенести темпы, которые сложились в прошлом на будущее.
Управление дебиторской задолженностью — отдельная функция финансового менеджмента, основной целью которой является увеличение прибыли компании за счёт эффективного использования дебиторской задолженности, как экономического инструмента.
Основные задачи - комплексная проверка дебитора на начальном этапе - юридическое сопровождение сделок - финансирование дебиторской задолженности - учёт, контроль, оценка эффективности дебиторской задолженности - взыскание просроченного долга - претензионная работа с недисциплинированными дебиторами - выражают экономические отношения, возникающие у государства с предприятиями
Функции: - Использование (определение финансовых и управленческих целей)- организационная функция (обеспечение выполнения запланированных целей)- мотивирование (утверждение системы мотивации для сотрудников, участвующих в процессе управления дебиторской задолженностью)- контроль
- анализ результатов и обратная связь
Таким образом, управление дебиторской задолженностью представляет собой часть общего управления оборотными активами и маркетинговой политики предприятия, направленной на расширение объёма реализации продукции и заключающейся в оптимизации общего размера этой задолженности, обеспечении своевременной её инкассации. В основе квалифицированного управления дебиторской задолженностью фирмы лежит принятие финансовых решений по следующим фундаментальным вопросам: - учёт дебиторской задолженности на каждую отчётную дату; - диагностический анализ состояния и причин, в силу которых у фирмы сложилось негативное положение с ликвидностью дебиторской задолженности; - разработка адекватной политики и внедрение в практику фирмы современных методов управления дебиторской задолженностью; - контроль за текущим состоянием дебиторской задолженности.
Задачами управления дебиторской задолженностью являются: - ограничение приемлемого уровня дебиторской задолженности; - выбор условий продаж, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств; - определение скидок или надбавок для различных групп покупателей с точки зрения соблюдения ими платёжной дисциплины; - ускорение востребования долга; - уменьшение бюджетных долгов; - оценка возможных издержек, связанных с дебиторской задолженностью, то есть упущенной выгоды от неиспользования средств, замороженных в дебиторской задолженности.
В состав кредиторской задолженности включаются:
- задолженность поставщикам по неотфактурованным поставкам и акцептованным расчетным документам, срок оплаты которых не наступил;
- минимальная переходящая задолженность по оплате труда;
- минимальная переходящая задолженность по отчисления во внебюджетные социальные фонды (как и задолженность по оплате труда, этот вид долга обусловлен естественным расхождением между сроком начисления и датой выплаты заработной платы с одновременным перечислением обязательных платежей);
- переходящая задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате (предоплате) продукции;
- задолженность бюджету по некот. видам налогов, начисление котор. происх. раньше наступ. срока платежа.
Ч асть кредиторской задолженности может возникать вследствие нарушения расчетно-платежной дисциплины и являться результатом несоблюдения предприятием сроков оплаты продукции. Эта часть является непланируемой и зачастую влечет для предприятия непредвиденные расходы в виде уплачиваемых штрафов, пени по задолженности в бюджет и внебюджетные фонды, неустоек по нарушенным обязательствам перед поставщиками и заказчиками, судебных издержек по спорным долгам.
Сумма прироста планируемой кредиторской задолженности является основным источником формирования оборотных средств, поскольку прибыль и собственный капитал направляются на формирование основных фондов и инвестиций в расширение и перевооружение производства, а банковские кредиты и займы, в отличие от устойчивых пассивов, не бесплатны.
"Цена" кредиторской задолженности – относительный показатель, отражающий не столько затраты на содержание кредиторской задолженности, сколько характеризующий норму рентабельности этого источника финансирования. Иначе говоря, так как замедление оборачиваемости отдельных видов кредиторской задолженности влечет за собой затраты для предприятия, цена задолженности определяет тот уровень доходности, ниже которого не может быть прирост прибыли от оборотных активов, профинансированных за счет удержанной сверх срока задолженности.
Главной задачей финансового менеджера при управлении кредиторской задолженностью является определение оптимальных сроков погашения задолженности.
Бюджет кредиторской задолженности составляется таким образом, чтобы обеспечить финансового менеджера информацией о сроках возникновения обязательств (появление кредиторской задолженности); сроках погашения обязательств (перечисление средств кредиторам); периоде обращения кредиторской задолженности – в целом и по видам; отсутствии просроченной задолженности и способах предотвращения возможностей ее появления.
Кредитная политика — это система мер и правил, направленных на реализацию контроля за проведением и использованием кредитов, предоставляемых компанией или банком. Кредитная политика компании в числе прочего может включать в себя систему правил по выстраиванию отношений с заказчиками, куда входит и процедура взыскания задолженности.
Д олжна включать в себя: - работу с клиентом: правила сегментирования типов заказчиков и правила работы с каждым сегментом; - распределение внутри компании работ по взаимодействию с должниками; - процедуру взыскания долгов внутренними силами; - описание ситуаций, при которых долг передается для взыскания коллекторскому агентству; - описание ситуаций, при которых на должника подают в суд.
Дата добавления: 2015-02-16; просмотров: 161 | Поможем написать вашу работу | Нарушение авторских прав |