Главная страница | Контакты | Случайная страница Автомобили Астрономия Биология География Дом и сад Другие языки Другое Информатика История Культура Литература Логика Математика Медицина Металлургия Механика Образование Охрана труда Педагогика Политика Право Психология Религия Риторика Социология Спорт Строительство Технология Туризм Физика Философия Финансы Химия Черчение Экология Экономика Электроника

Методика расчета и оценки динамики мультипликационного эффекта капитала

, где

N – экономическая отдача на собственный капитал (отношение прибыли к распределению (чистой прибыли) к собственному капиталу);

Е – прибыльность: определяется как отношение прибыли к распределению к доналоговой прибыли, характеризует эффективность управления налогами;

Н₁ – маржа прибыли (отношение доналоговой прибыли и операционных доходов): отражает эффективность контроля над расходами;

Н₂ – уровень доходности активов;

Н₃ – мультипликатор капитала.

Мультипликатор капитала (отношение совокупных активов банка к собственному капиталу) – показатель возможности привлечения максимально допустимых объемов депозитов и выдачи кредитов или расширения в цепи «депозит – ссуда» в расчете на 1 денежную единицу капитала банка.

Мультипликатор капитала является инструментом менеджера по управлению структурой собственного капитала банка. Он призван обеспечивать сбалансированность между капитальной базой банка (собственным капиталом) и ее возможностями по дальнейшему привлечению дополнительных денежных и финансовых ресурсов без нарушения устойчивой и доходной работы банка.

Мультипликационный эффект капитала, который рассчитывается по формуле (см. ниже) позволяет оценить качество исходящих и входящих финансовых процентных потоков, т.е. управление разницей между процентными ставками по размещению активов и привлечению платных денежных ресурсов, а также эффективность структуры собственного и заемного капитала.

где

ЭР – экономическая рентабельность;

УС – уровень процентной ставки по группе пассивов;

МК – мультипликатор капитала.

Экономическая рентабельность:

где

П – прибыль;

ПР – процентные расходы (операционные затраты);

А – активы.

УС – уровень процентной ставки по привлеченным платным средствам банка (по группе пассивов), который равен отношению процентных расходов к платным привлеченным средствам и выражен в процентах.